Топ дивидендных акций европы

Европейские дивидендные аристократы на 2021 год.

Европейские дивидендные аристократы – это избранная группа европейских дивидендных компаний, которые имеют по крайней мере 20-летний опыт увеличения или поддержания дивидендов. Поэтому они считаются лучшими из лучших дивидендных акций в Европе.

Помимо аристократов существуют дивидендные чемпионы – чьи выплаты насчитывают 50+ лет – полный список дивидендных чемпионов смотрите в нашей статье.

Требования к европейским дивидендным аристократам таковы:

Европейские дивидендные аристократы – краткое введение.

Американские дивидендные аристократы – это акции, которые должны иметь как минимум 25 лет последовательного увеличения дивидендов и минимальную рыночную капитализацию в 3 миллиарда долларов. Европейские дивидендные аристократы должны иметь как минимум увеличивающиеся или устойчивые дивиденды в течение 10 лет подряд.

Очень легко вырастить дивиденды на самом длинном бычьем рынке, но как мы узнаем, что они действительно сосредоточены на выплате растущих дивидендов, даже когда на улицах царит ад и паника?

А вы знаете на каких биржах торгуется золото? Нет – тогда читайте тут.

Вот почему 28 лучших европейских дивидендных аристократов, которые увеличивали или поддерживали дивиденды, по крайней мере, до рецессии и имеют рыночную капитализацию более 5 миллиардов.

Не так уж часто европейские компании имеют такой послужной список. Основной традицией дивидендной политики в Европе является выплата 50% прибыли. Вот почему многие дивиденды снова сокращаются в такие времена, как пандемия.

Эти компании не идеальны. Иногда у них был год или несколько, когда они не увеличивали свои дивиденды. Это нормально, потому что они в таком случае, по крайней мере, будут поддерживать текущие дивиденды. На самом деле это немного вводит в заблуждение, называя их аристократами, потому что это создает некоторую путаницу по сравнению с американским эквивалентом.

Однако у них есть одна общая черта: это настоящие элитные европейские дивидендные акции!

Источник

Дивидендные акции Европы (ЕС и Великобритания)

Данные взяты с moneyinvestexpert.com по состоянию на 19.11.2021

В таблице приведены 28 из 350 крупнейших компаний Евросоюза и Великобритании (S&P Europe 350) с наибольшей дивидендной доходностью. Обратите внимание, что доходность не является постоянной величиной и может изменяться в зависимости от цены на акции, и от размера дивидендов.

Тинькофф Инвестиции — откройте брокерский счет, не выходя из дома. Доступ к NASDAQ, NYSE и др.

Как покупать акции иностранных компаний в Беларуси через зарубежного брокера.

Как выбирать дивидендные акции, советы от Натальи Смирновой в ролике:

Источник

10 акций для ставки на дивиденды в евро

Одним из условий долгосрочного сохранения капитала выступает диверсификация. С 2020 года на СПБ бирже стали доступны 52 немецкие компании.

Теперь российский частный инвестор имеет возможность покупать европейские акции и получать дивиденды в евро. До этого выбор у него был только между российскими и американскими акциями.

Прежде, чем броситься покупать (или наоборот не покупать) немецкие акции разберемся в двух моментах: чем они нам интересны и какие подводные камни есть.

Начнем с плюсов инвестирования в немецкие компании. Во-первых, валютная диверсификация. Вы получите возможность инвестировать в евро. Тем самым в вашем портфеле будет уже 3 валюты: рубли, доллары и евро. Во-вторых, немецкий фондовый рынок даёт возможность купить такие уникальные компании как Dimler, BMW, Adidas, BASF, Lufthansa, Simensи т.д. И в-третьих, вы можете получать весьма неплохие дивиденды от своих активов в евро.

Теперь немного поговорим про особенности дивидендов от этих компаний. В Германии принято выплачивать дивиденды всего 1 раз в год. И это первый не сильно хороший момент. В США платят как правило 4 раза в год. В ряде европейских стран и России мы нередко видим выплаты по 2-3 раза в год. Считается, что чем чаще выплаты, тем лучше.

У инвестора быстрее появляется кэш, который можно вновь вложить в акции, либо перевести к себе на расчётный счет, чтобы потратить на жизнь. К тому же дивидендный риск снижается по мере увеличения частоты выплат. Иногда бывает, что целый год держал бумагу по которой не будет никакой выплаты дивидендов. Это весьма обидно.

Второй момент по дивидендам из Германии связан с налоговой нагрузкой. Вот как СПБ биржа это комментирует:

«Для резидентов Российской Федерации ставка налога составляет, либо 15% (при выполнении определенных условий), либо 26,375% (для остальных случаев). В случае если инвестор – конечный бенефициар не раскрывает информацию о своем налоговом резидентстве по установленной форме, то по умолчанию всегда применяется ставка 26,375%. Физические лица, подтвердившие свой статус в качестве резидента РФ могут претендовать на льготную ставку налогообложения дивидендов в размере 15%.

Законодательством ФРГ не предусмотрена единая форма раскрытия налогового резидентства конечного бенефициара (аналогичная W8-ben, которая действует в США). В данном случае обязанности по определению статуса налогового резидента ложится на брокерскую компанию, предоставляющую доступ на биржу»(источник).

Исходя из текущей практики российские брокеры удерживает 26,375% налога с дивидендов. Порой такая высокая ставка отпугивает дивидендных инвесторов на немецком рынке. В континентальной Европе ситуация с дивидендами примерно одинаковая. Как правило брокеры не подают никаких документов, чтобы идентифицировать налоговое резиденство своих клиентов.

В итоге сам инвестор вынужден заполнять налоговые формы той или иной страны, чтобы вернуть излишне уплаченные суммы. Возможно, в будущем российские брокеры смогу передавать всю необходимую информацию, чтобы снизить налоговое бремя для своих клиентов, но на момент написания данного материала ничего не изменилось.

Надеюсь, приведённая выше информация не отбила у вас аппетита на дивидендные компании из Германии. Тем не менее, прежде чем инвестировать свои средства в них вам стоило знать и про налоги, и про периодичность выплат.

Теперь перейдем к самому главному – выбору лучших дивидендных компаний Германии, которые имеют листинг на СПБ бирже и доступны российскому частному инвестору.

Отбор будем делать исходя их двух критериев.

1. Дивидендная доходность. Чем она выше, тем интереснее для нас компания

2. Устойчивость дивидендов. Здесь мы попытаемся убрать компании, которые могут в ближайший год срезать дивиденды или наоборот выплатили в прошлом году разовый повышенный дивиденд.

Наша задача подобрать надежные компании с высокими дивидендами. Чтобы определить вероятность хорошего дивиденда по итогам 2021 года мы будем смотреть отчетность этих компаний. Благо, почти все они отчитались о первом полугодии, и у нас есть надежная информация для составления прогнозов.

Ранжировать компании будем по принципу – с самым высоким дивидендом в самом верху. Цены на акции для расчёта дивидендной доходности взяты на 6 сентября 2021 года.

BayerischeMotorenWerke (BMW@DE – SPB) – германский производитель автомобилей, мотоциклов и двигателей. В представлении не нуждается. Компания является циклической, поэтому дивиденды могут как расти, так и падать.

В 2020 году из-за пандемии прибыль компании сильно упала, ровно, как и дивиденды. Но 2021 год может принести большую прибыль компании. Прогноз по дивидендам, которые будут выплачены в 2022 году составляют 4,48 евро на акцию. Дивидендная доходность 5,6%.

Hochtief (HOT@DE – SPB) – инфраструктурная строительная компания. Является одной из самых крупных в своем роде в мире. Основана в 1874 году. Строит автомобильные и железные дороги, мосты, стадионы и крупные инфраструктурные проекты по всему миру.

Доходы достаточно стабильны. Только в 2020 году компания снизила прибыльность из-за пандемии. Ожидается выплата в районе 3,93 евро в виде дивидендов по итогам 2021 года. Дивидендная доходность 5,6%.

Allianz (ALV@DE – SPB) – одна из крупнейших страховых компаний мира. Базируется в Германии. Основана в 1890 году. Работает на всех крупнейших рынках. Известна также тем, то покрывала убытки от гибели Титаника в 1912 году. Доходы стабильны.

Кризис пандемии лишь слегка затронул компанию. Дивиденды растут регулярно. По итогам 2021 года ожидаем выплаты 10,4 евро на акцию. Дивидендная доходность 5,3%

BASF (BAS@DE – SPB) – крупнейший в мире химический концерн. Компания основана в 1865 году. Производит различные пластики, реактивы, стиролы, полиуретаны, пены и пр.

Многим в Советском Союзе известна как производитель аудиокассет, батареек и аккумуляторов для автомобилей. Дивиденды стабильны и растут со временем. По итогам 2021 года ожидается дивиденд в размере 3,39 евро. Дивидендная доходность 5,2%.

E.ON (EOAN@DE – SPB) – крупнейшая энергетическая компания ФРГ. После продажи всех своих основных генерирующих мощностей сосредоточилась на бизнесе по передаче электроэнергии. Похожей компанией в России выступает ФСК ЕЭС.

Полугодовой отчет продемонстрировал хорошую динамику по выручке и чистой прибыли. Дивидендная политика подразумевает ежегодный рост дивидендов до 5%. Исходя из этого дивидендная выплата по итогам 2021 года может составить 0,4935 евро на акцию. Дивидендная доходность 4,4%.

Bayer (BAYN@DE – SPB) – немецкая химико-фармацевтическая транснациональная корпорация. Основана в 1863 году.BayerCropScienceпроизводит средства защиты сельскохозяйственных растений.

Подразделение BayerHealthCare занимается фармацевтикой и производством медицинских продуктов. Дивиденды в периоды пандемии были снижены с 2,8 евро до 2 евро. Ожидается восстановление части финансовых показателей по итогам 2021 года. Прогнозный дивиденд 2,04 евро на акцию. Дивидендная доходность 4,3%

MunichREGroup (MUV2@DE – SPB) – германская перестраховочная компания. Является одним из лидеров в мире в этом сегменте. Данный бизнес отличается от традиционных страховых компаний тем, что страхует другие страховые компании. То есть страховщик для страховщиков.

Компания основана в 1880 году. Финансовые результаты стабильные и имеют восходящий тренд. Прогнозный дивиденд 10,4 евро на акцию. Дивидендная доходность 4,3%.

EvonikIndustries (EVK@DE – SPB) – химический концерн, второй по величине выручки в Германии после BASF. Был создан в 2007 году путем выделения его из горнодобывающей и технологической компании RAG. Сектор, в котором работает компания считается циклическим. Дивиденды в последние годы остаются на одной и тоже отметке в 1,15 евро. Поэтому предположим, что и за 2021 год выплата будет точно такой же. Дивидендная доходность 4,1%.

HeidelbergСement (HEI@DE – SPB) – компания является одной из крупнейших в мире по производству цемента и других строительных материалов. Была основана в 1873 году. В последние годы до пандемии выручка и прибыльHeidelbergСement росли.

Данные за 1 полугодие 2021 говорят о хорошем улучшении показателей относительно довольно слабого 2020-го пандемийного года. Можно предположить, что компания заплатит в районе 2,5 евро в качестве дивидендов. Дивидендная доходность 3,5%.

DeutscheTelekom (DTE@DE – SPB) – германская телекоммуникационная компания. Является крупнейшей в Европе. Корни компании уходят в 1947 год, когда была создана государственная корпорация DeutschePost. Современный вид и независимость компания получила в 1995 году. Финансовые показатели растут из года в год. Прогнозные дивиденды по итогам 2021 года могут составить 0,61 евро на акцию. Дивидендная доходность 3,4%.

Прогнозная дивидендная доходность составлялась исходя из финансовых показателей самих компаний за 1 полугодие 2021 года, условий дивидендных политик и консенсус-прогноза аналитиков сайта MarketScreener.com

Но прежде, чем покупать эти акции помните, что мировая финансовая система может как расти, так и падать. А это означает, что дивиденды могут также быть ниже прогнозных.

США планируют начать применение бустеров для вакцин – что это значит для Pfizer и Moderna

Компании Pfizer (PFE) и Moderna (MRNA), являющиеся лидерами в производстве вакцин против коронавируса, уже давно говорят о необходимости создания бустеров.

Вопрос возник после того, как в начале этого года обе компании представили кандидатов на роль бустера. Затем, в августе, Pfizer первой представила свой препарат на рассмотрение регулирующих органов. И только на этой неделе Moderna сделала то же самое.

Источник

Блог компании EXANTE | Европа: лучшие высокодивидендные акции

Мы продолжаем осеннюю серию рейтингов надёжных компаний с высокими дивидендами. Компаний, дивиденды которых не только высоки, но и полностью обеспечены прибылями и годами стабильно выплачиваются.

Для долгосрочных инвесторов дивиденды — это возможность получать пассивный доход без спекуляций. Но нужно искать разумный компромисс между размером дивидендов и надёжностью компании.

Сегодня мы поговорим о компаниях из Европы. Это компании с самыми высокими дивидендами, которые удовлетворяют следующим дополнительным условиям.

— Компания стабильно выплачивает дивиденды, как минимум, 7 лет.

— Дивиденды не превышают прибылей компании. Иными словами, произведение коэффициента P/E на годовые дивиденды не превышает 100%.

— Компания имеет коэффициент P/E не ниже 3. Иными словами, она не является экстремально недооценённой, что могло бы говорить о её проблемах.

— Компания имеет капитализацию не ниже 140 миллионов евро.

— Если за недавний год котировки компании упали, то не сильнее, чем на 60%.

Сегодня в Европе в эти рамки попало гораздо меньше по-настоящему высокодивидендных компаний, чем в США. Итоговый разброс по дивидендам составил 7-10% против американских 10-12%, коэффициенты оценённости P/E — 4-15 против американских 3-9. Впрочем, это тоже весьма неплохие показатели. Особенно необычен национальный состав рейтинга: в него совсем не вошли такие традиционные гиганты как Великобритания и Франция, зато по две позиции взяли Нидерланды и Польша, по одной — Португалия, Эстония и карликовое полугосударство Гернси.

Обзор составлен по данным из базы finance.google.com. Графики даны в валютах торгов. Остальные данные — в пересчёте на евро. Буква «M» означает миллионы, «B» — миллиарды.

Первое место. Kas Bank

Головной офис Kas Bank

— Биржа: Euronext Amsterdam

— Валюта торгов: евро

— Годовой оборот: €33M

— Дивиденды за год: 9,8%

— Отношение дивидендов к прибыли: 64%

— Годы стабильных дивидендов: >17

— Изменение котировок за год: +24%

О компании. Специализированный банк, оказывающий услуги организациям. Основные его клиенты — это институциональные инвесторы (пенсионные фонды, страховые компании, инвестиционные фонды, управляющие активами) и другие финансовые организации (банки, брокеры). Помимо Нидерландов, активно работает в Германии, Бельгии и Великобритании.

На графике. Котировки Kas Bank были относительно высоки в 2015 году, после чего просели, а сейчас постепенно восстанавливаются. Дивиденды обычно выплачиваются дважды в год, исключение составил 2016 год с единственной выплатой (компенсированной в 2017). Размер дивидендов почти не зависит от котировок и в год обычно составляет €0,64.

Плюсы для инвестора. Рекордные в обзоре дивиденды с длинной историей стабильных выплат, низкий P/E, положительный тренд котировок с конца 2016 года.

Минусы для инвестора. Относительно небольшой размер компании.

Второе место. Volta Finance

— Биржа: Euronext Amsterdam

— Валюта торгов: евро

— Годовой оборот: €19M

— Дивиденды за год: 8,4%

— Отношение дивидендов к прибыли: 38%

— Годы стабильных дивидендов: >10

— Изменение котировок за год: +4%

О компании. Финансовая компания. Занимается инвестициями в различные виды бизнеса и кредитованием юридических и частных лиц — автокредитами, кредитными картами и др. Необычно географическое расположение компании: она находится в карликовом островном полугосударстве Гернси (у берегов Франции), которое входит в состав Содружества Британской короны, но не является частью Великобритании.

На графике. Котировки Volta Finance имели исторический максимум €10,2 в 2006 году (не показан на графике), сильно обвалились в 2008 и с тех пор постепенно восстанавливают позиции. В 2017 году они ближе всего подошли к былому рекорду, достигнув €7,7. Дивиденды компания выплачивает 2-3 раза в год, суммарно порядка €0,6.

Плюсы для инвестора. Высокие стабильные дивиденды, отличное отношение дивидендов к прибыли, очень низкий P/E, многолетний положительный тренд котировок.

Минусы для инвестора. Существенных минусов выделить не удалось.

О наших предыдущих прогнозах. О Volta Finance мы писали в обзоре высокодивидендных, но крайне недооценённых компаний за апрель 2016 года. Тогда мы оценили её инвестиционную привлекательность как высокую и не ошиблись. За прошедшее время её подорожали с €6,1-6,3 до €7,35, 5 раз выплачивались дивиденды общей суммой €0,77. В результате инвесторы получили прибыли по €1,82-2,02 на акцию (порядка 20% годовых).

Третье место. Robyg

Макет жилого комплекса от Robyg

— Биржа: Warsaw Stock Exchange

— Валюта торгов: злотый

— Дивиденды за год: 8,3%

— Отношение дивидендов к прибыли: 70%

— Годы стабильных дивидендов: >6

— Изменение котировок за год: +7%

О компании. Строительная компания. Особенно известна своими жилыми комплексами на окраинах Варшавы и Гданьска, недавно начала строительство объектов в предместьях Ягодно и Вроцлава. Имеет немало дочерних компаний, среди которых MK Development, Robyg Development, Kuropatwy Park, Inwestycja 2016, Jagodno Estates.

На графике. В этом году котировки Robyg поставили исторический рекорд, и их положительный тренд продолжается. Дивиденды компания платит раз в год, их размер зависит от котировок, но особенно сильно (опережая котировки) вырос в 2016 году.

Плюсы для инвестора. Высокие дивиденды, многолетний положительный тренд котировок и ещё более быстрый рост дивидендов, невысокий P/E.

Минусы для инвестора. Самая короткая в обзоре история выплат дивидендов.

Четвертое место. Wereldhave

— Биржа: Euronext Amsterdam

— Валюта торгов: евро

— Годовой оборот: €268M

— Дивиденды за год: 7,7%

— Отношение дивидендов к прибыли: 85%

— Годы стабильных дивидендов: >18

— Изменение котировок за год: −9%

О компании. Инвестор в недвижимость. Основные направления вложения средств — современные офисные здания в престижных районах, торговые центры и индустриальные постройки. Занимается строительством объектов, их обслуживанием, сдачей в аренду и другими операциями на рынке. Основные страны, где работает компания — Нидерланды, Бельгия, Финляндия, США, Великобритания, Франция, Испания. Основные дочерние компании-подразделения — Wereldhave Finland, Urbagreen, Wereldhave Management Holding, Relovast BV, Wereldhave UK Holdings.

На графике. В отличие от предыдущих компаний обзора, Wereldhave не может похвастать ни долгосрочным, ни даже краткосрочным ростом котировок. Исторический рекорд котировок компании был в 2007 году на пике пузыря недвижимости. После обвала 2008 года они не только не восстановились, но даже продолжили постепенный спад. Сейчас котировки Wereldhave находятся вблизи исторического минимума — ниже, чем в 2009 году и примерно как в 2012. Тем не менее, дивиденды компания платит давно и очень стабильно. Типичный их размер составляет €3,3 в год (что особенно выгодно сейчас при дешёвых акциях).

Плюсы для инвестора. Высокие дивиденды с рекордной в обзоре историей стабильных выплат, большой размер компании.

Минусы для инвестора. Многолетний негативный тренд котировок.

Пятое место. Grupo Media Capital

Эмблема канала TVI

— Биржа: Euronext Lisbon

— Валюта торгов: евро

— Годовой оборот: €174M

— Дивиденды за год: 6,7%

— Отношение дивидендов к прибыли: 89%

— Годы стабильных дивидендов: 10

— Изменение котировок за год: +43%

О компании. Крупнейшая медиакорпорация Португалии. Владеет телеканалом TVI и рядом радиостанций. Является официальным дистрибьютором продукции киностудий 20 Century Fox и Metro-Goldwyn-Mayer в Португалии.

На графике. Котировки Grupo Media Capital довольно волатильны. Их исторический рекорд €8,7 был в 2007 году, к 2013 году котировки откатились на порядок до €0,84, а сейчас составляют €3,15. Дивиденды компания выплачивает раз в год, их размеры обычно высоки. Как правило, это 5-9% годовых. Исключение составил кризисный для компании 2011 год, когда они упали ниже 4%.

Плюсы для инвестора. Высокие дивиденды, положительный тренд котировок.

Минусы для инвестора. Относительно высокий P/E (по меркам обзора).

О наших предыдущих прогнозах. Компания Grupo Media Capital упоминалась нами в аналогичном апрельском обзоре 2016 года. Тогда мы оценили её инвестиционную привлекательность как относительно невысокую по сравнению с другими компаниями рейтинга (который, вообще говоря, весь был довольно привлекателен). Это предостережение оказалось напрасным. В апреле 2016 года акции Grupo Media Capital стоили в среднем €2,8, сейчас — €3,15. За прошедшее время была одна дивидендная выплата €0,21. Таким образом, инвесторы получили прибыли €0,56 на акцию (порядка 20% за 1,5 года, 13% годовых).

Шестое место. Tallinna Kaubamaja Grupp

Логотип Tallinna Kaubamaja

— Биржа: NASDAQ OMX Tallinn

— Валюта торгов: евро

— Годовой оборот: €598M

— Дивиденды за год: 6,6%

— Отношение дивидендов к прибыли: 99%

— Годы стабильных дивидендов: 12

— Изменение котировок за год: +28%

О компании. Многопрофильная группа компаний, известная эстонцам по розничной торговле, но работающая и в других секторах экономики. Она владеет магазинами одежды и продуктов, занимается оптовыми поставками обуви и автомобилей, обслуживает и сдаёт в аренду недвижимость.

На графике. Котировки Tallinna Kaubamaja в 2010-2015 годах были весьма стабильны, почти не выходя за рамки коридора €4,5-7. Но в 2016 году они пробили потолок и вышли в отличный рост, недавно приблизившись к €10. Дивиденды компания платит дважды в год. Размер их зависит от котировок, но стабильно высок (исключение — 2014 год).

Плюсы для инвестора. Высокие дивиденды с относительно большой историей стабильных выплат, положительный тренд котировок.

Минусы для инвестора. Самый высокий в обзоре P/E, худшее в обзоре отношение дивидендов к прибыли.

О наших предыдущих прогнозах. Группа Tallinna Kaubamaja фигурировала в нашем аналогичном обзоре за август 2016 года. Тогда мы оценили её инвестиционную привлекательность как среднюю по меркам обзора. Но как и в случае с Grupo Media, результат превзошёл ожидания: инвесторы в Tallinna Kaubamaja получили хорошие прибыли. В августе 2016 года акции группы стоили в среднем €7,4, сейчас — €9,55. За прошедшее время имела место одна дивидендная выплата €0,63. Инвесторы получили прибыли €2,78 на акцию, то есть порядка 30% годовых (!).

Седьмое место. Asseco Poland

Офис Asseco Poland

— Биржа: Warsaw Stock Exchange

— Валюта торгов: злотый

— Дивиденды за год: 6,6%

— Отношение дивидендов к прибыли: 92%

— Годы стабильных дивидендов: 12

— Изменение котировок за год: −16%

О компании. Поставщик различных услуг в области информационных технологий для финансовых организаций, управленческих структур и промышленности. Компания производит собственные профессиональные программы, устанавливает и настраивает программы и оборудование от других поставщиков, организует связь и т. д. Asseco предоставляет решения для таких отраслей как банковское дело, здравоохранение, телекоммуникации, страхование, муниципальное управление, агропромышленность и т. д. Помимо Польши, работает в Германии, Словакии, Израиле, ряде Балканских стран и др.

На графике. Котировки Asseco Poland были относительно высоки в 2015-2016 годах, а к настоящему моменту просели на четверть. Дивиденды компания платит раз в год, размер их зависит от котировок, но на данный момент особенно высок по отношению к цене акции.

Плюсы для инвестора. Высокие дивиденды с относительно большой историей стабильных выплат, относительно большой размер компании.

Минусы для инвестора. Относительно высокий P/E, негативный тренд котировок в 2016-2017 годах.

Источник